Bien que les métaux des terres rares soient importants, investir dans ce secteur peut sembler difficile et les caractéristiques spécifiques des portefeuilles des rares ETF qui se spécialisent dans cette industrie rendent les choses plus complexes.
Récemment, Janet Yellen, la secrétaire américaine au Trésor, s'est rendue en Chine. Au cours de son voyage, elle a exprimé ses inquiétudes concernant les aides d'État accordées par la Chine à ses entreprises ainsi que les restrictions d'accès au marché chinois pour les entreprises étrangères. De plus, elle a manifesté sa préoccupation concernant les nouveaux contrôles à l'exportation annoncés par le géant asiatique pour deux minéraux critiques utilisés dans des technologies telles que les semi-conducteurs, le gallium et le germanium. Ces deux métaux font partie de ce qu'on appelle les métaux critiques ou stratégiques.
Il convient de faire une distinction entre les métaux stratégiques et les terres rares, car ce sont deux catégories différentes de métaux, chacune ayant ses propres caractéristiques et importance. Voici la différence entre eux.
Comment ça fonctionne
Les métaux stratégiques, également connus sous le nom de métaux critiques, désignent un groupe de métaux considérés comme cruciaux pour la sécurité économique et nationale en raison de leur utilisation essentielle dans diverses industries. Ils jouent un rôle vital dans les technologies de pointe et sont caractérisés par leur disponibilité limitée ou leur importance géopolitique. Ces métaux englobent une variété d'éléments tels que le lithium, le cobalt, le titane, le tungstène, ainsi que les métaux des terres rares.
Ces métaux sont qualifiés de "stratégiques" car ils représentent généralement des sources de revenus fondamentales pour les pays exportateurs. Pour les pays importateurs, qui se concentrent principalement sur leur transformation, ces métaux revêtent également une importance stratégique, étant donné qu'ils sont utilisés dans des systèmes d'armement de haute technologie, des véhicules automobiles, des produits électroniques et des technologies médicales.
En ce qui concerne les métaux des terres rares, ils constituent un groupe spécifique d'éléments appartenant à la série des lanthanides du tableau périodique, auxquels s'ajoutent deux autres éléments, le scandium et l'yttrium. Malgré leur appellation, les métaux des terres rares ne sont pas nécessairement rares en quantité, mais ils se trouvent souvent à faible concentration et sont difficiles à extraire et à séparer de manière économique.
Ces métaux sont particulièrement appréciés pour leurs propriétés uniques et jouent un rôle essentiel dans de nombreuses applications de haute technologie. Ils sont utilisés dans la fabrication d'appareils électroniques, d'aimants, de catalyseurs, de lasers, de systèmes de stockage d'énergie, ainsi que dans diverses technologies vertes telles que les éoliennes et les composants de véhicules électriques.
Selon l'Institut des terres rares et des métaux stratégiques, "beaucoup de gens ne réalisent pas l'énorme impact des terres rares sur leur vie quotidienne, pourtant il est presque impossible d'utiliser une technologie moderne qui n'en contient pas."
La prédominance de la chine
La Chine occupe une position prédominante en tant que principal producteur de métaux de terres rares, et cette domination comporte d'importants risques à plusieurs égards. Tout d'abord, le monopole chinois dans la production de ces éléments cruciaux entraîne une forte dépendance des pays du monde entier à son égard.
Ces métaux de terres rares jouent un rôle essentiel dans diverses industries stratégiques, telles que l'électronique, les technologies des énergies renouvelables et les systèmes de défense. Le fait de dépendre d'un seul pays pour une ressource aussi critique expose les nations à des vulnérabilités au niveau de la chaîne d'approvisionnement et à des risques de perturbations potentielles, pouvant entraîner des conséquences économiques et géopolitiques graves.
En ce qui concerne le nombre total de matières premières critiques, la Chine joue le rôle de principal fournisseur mondial pour 66 % des matières premières critiques individuelles. Parmi celles-ci figurent non seulement tous les éléments des terres rares, mais également d'autres matières premières essentielles telles que le magnésium, le tungstène, l'antimoine, le gallium et le germanium, entre autres.
En outre, le contrôle exercé par la Chine sur les métaux des terres rares lui confère une influence significative dans les relations internationales. Dans le passé, le pays a démontré sa volonté d'exploiter cet avantage en imposant des restrictions et des quotas à l'exportation, ce qui a entraîné des fluctuations des prix et une incertitude sur le marché.
La position dominante de la Chine dans l'industrie des métaux des terres rares suscite également des préoccupations en matière d'environnement et de durabilité, car l'extraction et le traitement de ces minéraux impliquent souvent des pratiques nuisibles pour l'environnement.
Comment investir dans les terres rares?
Il existe une variété de moyens pour se positionner sur les métaux de terres rares et les métaux critiques. L'un de ces moyens est d'utiliser des contrats à terme, mais cela peut être complexe et comporter des risques spécifiques liés à la structure du marché à terme, tels que le contango et le déport, ce qui peut ne pas convenir à certains investisseurs.
Une autre approche est d'investir dans des entreprises impliquées dans l'extraction et le traitement de ces métaux, bien que cela puisse également être considéré comme complexe pour l'investisseur moyen.
Où encore d'opter pour un ETF. Le VanEck Rare Earth and Strategic Metals UCITS ETF (REMX - IE0002PG6CA6) est le seul ETF disponible pour les investisseurs particuliers européens dans ce domaine, mais il est difficile de quantifier l'exposition au niveau du portefeuille à chaque métal individuel. Il est important de mentionner que cet ETF n'investit pas directement dans les matières premières mais dans des actions de sociétés impliquées dans la production, le raffinage et le recyclage des terres rares et des métaux et minéraux stratégiques.
Cependant, pour une approche stratégique et sécuritaire d'investissement dans ce domaine, la meilleure option est de le faire avec notre société, Elio Strategy, qui est spécialisée et reconnue comme l'une des meilleures dans ce secteur. En choisissant Elio Strategy, les investisseurs peuvent bénéficier de notre expertise et de notre approche spécialisée dans les terres rares et les métaux stratégiques ce qui leur permettra de tirer le meilleur parti de leurs investissements. Demander votre brochure: